上海2022年7月12日 /美通社/ -- 2022年7月8日，由中國金融前沿論壇（CFAF）主辦，KPMG、大成DENTONS、Fitch Ratings、Sustainable Fitch、Moody's戰(zhàn)略合作，上海環(huán)境能源交易所、北京綠色交易所、天津排放權(quán)交易所、廣州碳排放權(quán)交易所、中國投資協(xié)會、另類投資管理協(xié)會（AIMA）、亞洲證券業(yè)和金融市場協(xié)會（ASIFMA）、特許另類投資分析師協(xié)會（CAIA）、上海場外大宗商品衍生品協(xié)會（SOCDA）等機構(gòu)支持協(xié)辦的第二屆中國碳交易與ESG投資合作發(fā)展峰會在上海圓滿落下帷幕。"高屋建瓴，擁抱機遇"，適逢全國碳市場即將一周年之際，全國碳市場建設(shè)是我們國家氣候變化政策體系的重要組成部分，要想更好發(fā)展碳市場，需要對碳市場發(fā)展的機遇和面臨挑戰(zhàn)有一個正確的認識。同時，中國將在自身高質(zhì)量發(fā)展驅(qū)動與國際可持續(xù)發(fā)展潮流推動下迎來ESG的重大發(fā)展時期。本屆大會匯集了國內(nèi)外行業(yè)領(lǐng)軍者共同建言獻策、把脈市場、推動發(fā)展。話題包括全球碳交易市場發(fā)展趨勢與思考、落實"雙碳"需要什么樣的"碳期貨"、借鑒國際碳市場發(fā)展經(jīng)驗，探索國際化道路、氣候風險在資產(chǎn)投資管理的價值和應(yīng)用、ESG推動商業(yè)變革、ESG發(fā)展中的法律風險、ESG投資的未來趨勢是什么等等。受到業(yè)界廣泛關(guān)注。
國家應(yīng)對氣候變化戰(zhàn)略研究和國際合作中心副主任，馬愛民發(fā)表《推動中國碳市場發(fā)展行穩(wěn)致遠》的主題演講。馬主任介紹了全國碳市場第一個履約期運行情況。談到碳市場覆蓋范圍需要根據(jù)行業(yè)的碳排放量，排放基礎(chǔ)情況進行穩(wěn)步的擴容，從而實現(xiàn)碳市場對于更大范圍，更多重點的溫室氣體排放源有效的管控。在增加交易主體方面，需要研究適時引入機構(gòu)投資者，交易主體的增加，有利于形成合理的市場價，能夠使碳市場充分發(fā)揮碳價發(fā)現(xiàn)的作用。
從長遠來看，期待碳市場發(fā)揮更大、更好的作用，這些作用主要是包括這樣幾個方面：第一，要求碳市場形成清晰的碳價格信號，促使碳成本內(nèi)部化。第二，有效管控重點源碳排放，助力實現(xiàn)氣候變化目標。第三，引導(dǎo)企業(yè)未來投資方向，促進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整優(yōu)化。第四，能夠為企業(yè)提供減排的策略選擇，降低社會減排成本。第五，強化國際市場競爭能力，增強我國市場定價的地位。
原芝加哥氣候交易所創(chuàng)始人、美國金融交易所創(chuàng)始人、董事長兼CEO，被譽為"世界碳交易之父"、"金融期貨之父"，理查德桑德爾博士（Dr.Richard Sandor）發(fā)表《全球碳交易市場發(fā)展趨勢與思考》的主題演講。Richard Sandor博士認為中國的碳市場發(fā)展情況非常好，比預(yù)期的水平要高很多，相信中國在接下來的兩三年當中，一定會表現(xiàn)出同樣的吸引力，2025年拭目以待，期待中國是否能夠意識到它在碳排放、碳交易市場上所應(yīng)該發(fā)揮的卓越作用，并且能夠在氣候變化領(lǐng)域發(fā)揮關(guān)鍵作用。
生態(tài)環(huán)境部對外合作與交流中心首席專家，王新發(fā)表《協(xié)同促進環(huán)境信息披露與ESG可持續(xù)發(fā)展》的主題演講。王新介紹現(xiàn)有環(huán)境信息披露體系存在著責任分散、內(nèi)容零散、監(jiān)管不足、信息質(zhì)量差、信息獲取難等問題。真實、準確、完整的企業(yè)環(huán)境信息披露是推進環(huán)境治理體系現(xiàn)代化的基礎(chǔ)。2021年5月，經(jīng)中央全面深化改革委員會第十七次會議審議通過，生態(tài)環(huán)境部印發(fā)《環(huán)境信息依法披露制度改革方案》，注重環(huán)境信息依法披露制度總體設(shè)計，落實企業(yè)環(huán)境治理主體法定義務(wù)，提高監(jiān)督管理效能，提升公眾參與水平，推動形成企業(yè)自律、管理有效、監(jiān)督嚴格、支撐有力的環(huán)境信息依法披露制度。相關(guān)部門將強化部門協(xié)同，加強政策協(xié)調(diào)和工作銜接，明確責任、齊抓共管，協(xié)同推進和落實這項制度。
香港交易所董事總經(jīng)理、首席中國經(jīng)濟學家；中國銀行業(yè)協(xié)會首席經(jīng)濟學家，巴曙松發(fā)表《交易所視角解讀ESG可持續(xù)發(fā)展》的主題演講。巴曙松講到中國發(fā)展到當前階段，呈現(xiàn)出一個非常重要的趨勢，就是中國的經(jīng)濟發(fā)展轉(zhuǎn)型升級，實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，和中國的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型，以及碳中和等等這幾個增長目標，現(xiàn)在越來越走向一個類似的趨同的方向。大家都有提出了類似的要求，比如通過碳中和來促進技術(shù)的進步，通過實現(xiàn)碳中和來提升經(jīng)濟增長的質(zhì)量。
2025年初步建立綠色低碳發(fā)展的經(jīng)濟體系，2030年碳達峰，2060年碳中和，這個對整個中國的經(jīng)濟和金融市場會產(chǎn)生非常深遠的影響。從經(jīng)濟角度來說如何調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，建立低碳的能源體系和低碳的交通運輸體系，拓展碳匯市場和發(fā)展碳匯能力，以及推動低碳經(jīng)濟的發(fā)展。
談到在這樣一個發(fā)展前景廣闊，但是目前很多領(lǐng)域處于創(chuàng)新起點的時候，交易所平臺有條件來積極參與到這個過程里來，推動ESG的投融資發(fā)展和積極的創(chuàng)新。隨后，他對比了全球主要的交易所參與綠色和可持續(xù)金融的情況。最后介紹了香港連接富有活力的、龐大的中國市場和國際市場，這種互聯(lián)互通方面有獨特的位置和作用，通過交易所平臺連接海內(nèi)外綠色金融生態(tài)系統(tǒng)，可以在很多方面和中國內(nèi)地的企業(yè)、投資者、市場服務(wù)機構(gòu)、政府和監(jiān)管機構(gòu)一起共同形成合力。
上海環(huán)境能源交易所副總經(jīng)理，李瑾發(fā)表《中證環(huán)交所指數(shù)介紹》的主題演講。李瑾介紹了中證環(huán)交所指數(shù)是由上海環(huán)境能源交易所和中證指數(shù)公司聯(lián)合推出，這個指數(shù)是經(jīng)過了非常長的歷程，從設(shè)想、設(shè)計、研發(fā)、落地，再到監(jiān)管的審批，再到基金公司上報相關(guān)的產(chǎn)品。7月4日由8家基金公司，易方達、廣發(fā)、富國、南方、招商、匯添、工銀瑞信、大成基金開發(fā)的"中證上海環(huán)交所碳中和ETF"在滬深兩所上市發(fā)行。
談到上海環(huán)交所多年以來在碳市場的設(shè)計、規(guī)則的開發(fā)、產(chǎn)融結(jié)合方面專業(yè)的應(yīng)用，特別是排放相關(guān)的數(shù)據(jù)和評價基礎(chǔ)，對于產(chǎn)業(yè)和企業(yè)深度理解，這方面有客觀、權(quán)威、專業(yè)的體系。上海環(huán)交所一直定位圍繞一個主體實現(xiàn)三項功能，建立五大中心的目標為己任，并且建立多維度的評價體系，在碳市場和資本市場上進行有效的融合，推動綠色低碳、高效的發(fā)展。
AEX創(chuàng)始人兼CEO、原芝加哥氣候交易所（CCX）副總裁，黃杰夫發(fā)表《落實"雙碳"需要什么樣的"碳期貨"》的主題演講。黃杰夫談到中國很多大宗期貨持倉小，但是每日交易量比較大，反映參與量比較大，未來做電力期貨、碳排放期貨也好，或者說更新之后的動力煤期貨、天然氣期貨，一定要把比例調(diào)過來，增大機構(gòu)的參與度。去年年底全球33個國家，85個期貨交易所，場內(nèi)期貨總持倉量是10.8億手，中國的期貨交易所總持倉量是0.3億手，不到全球的3%。中國的GDP是全球GDP的17%，所以未來提升的空間非常大，提升碳配額定價效率，需要金融機構(gòu)和控排企業(yè)大家一起的努力。
隨著碳市場繼續(xù)擴容，隨著專業(yè)化交易機構(gòu)的進場，隨著市場的競爭，中國僅僅依靠電力期貨、動力煤期貨、碳排放期貨，可以把不到3%的比例提升至10%以上，中國的比例要在全球總比例上大幅提升。
大成上海辦公室環(huán)保組牽頭人、全球ESG業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)團隊成員，楊志鵬發(fā)表《ESG發(fā)展中的法律風險》的主題演講。楊志鵬介紹了ESG在中國的實踐程度，有56%的企業(yè)認為ESG是企業(yè)戰(zhàn)略最重要的環(huán)節(jié)，已經(jīng)超過了數(shù)字化商業(yè)模式。從行業(yè)劃分上來看，涵蓋了能源、資源、環(huán)境等等，有67%的金融機構(gòu)也認為ESG是企業(yè)戰(zhàn)略最重要的環(huán)節(jié)。講到ESG的風險，楊志鵬認為最大的挑戰(zhàn)來自于供應(yīng)鏈方面的ESG的規(guī)則。
談到現(xiàn)在這個階段其實各個企業(yè)都屬于ESG合規(guī)的初級階段，不僅中國，全球都是一樣。在初級階段可以依據(jù)這些指導(dǎo)性的原則形成一個基礎(chǔ)性的盡職調(diào)查清單，也可以按照行業(yè)和自身公司特點，形成一個重點風險的識別。并介紹了ESG的盡職調(diào)查與傳統(tǒng)的盡職調(diào)查的區(qū)別，給出了一些企業(yè)如何實現(xiàn)ESG合規(guī)的建議。
畢馬威中國金融風險管理咨詢總監(jiān)，李立書發(fā)表《氣候風險在金融資產(chǎn)投資管理的價值和應(yīng)用》的主題演講。李立書認為氣候風險會導(dǎo)致金融風險，這一點已經(jīng)成為全球金融監(jiān)管機構(gòu)的一個共識。國內(nèi)金融機構(gòu)的監(jiān)管體系對于氣候風險管理越來越重視，未來也會出臺一些針對氣候風險管理專門的指引，使得國內(nèi)可以建立出一套很統(tǒng)一的完整的標準。
談到國內(nèi)氣候風險管理還處在起步階段，面臨一些挑戰(zhàn)，主要是數(shù)據(jù)、模型的方法、資源保障三個方面，對于中國的金融機構(gòu)想要把氣候風險管理好，可以用8個字來概括："道阻且長，任重道遠"。
大會進行了5場圓桌高峰對話（后續(xù)將逐篇整理發(fā)布對話內(nèi)容）
高峰對話1，全國碳排放權(quán)交易市場首個履約期經(jīng)驗總結(jié)及未來展望
主持嘉賓：
黃達飛，中金公司，固定收益部執(zhí)行總經(jīng)理
討論嘉賓：
李天，天津排放權(quán)交易所，總經(jīng)理
孟萌，廣州碳排放權(quán)交易中心，董事、總經(jīng)理
陸冰清，上海環(huán)境能源交易所，副總經(jīng)理
龔俊松，北京綠色交易所，副總經(jīng)理
張蕾，銀行間市場清算所股份有限公司，業(yè)務(wù)三部總經(jīng)理
高峰對話2，借鑒國際碳市場發(fā)展經(jīng)驗，探索國際化道路
主持嘉賓：
靳博陽，路孚特，中國碳組負責人、高級分析師
討論嘉賓：
Thomas McMahon, AirCarbon Exchange，Co-Founder&CEO
姒元忠，德意志交易所集團，中國事務(wù)部副主管
Daniel Lee，Climate Impact X，Head of Commercial
林曉東，畢馬威，中國供應(yīng)鏈合伙人、合規(guī)碳市場主管
賈菁薇，惠譽評級，可持續(xù)金融部ESG 研究組聯(lián)席董事
高峰對話3，ESG推動商業(yè)變革
主持嘉賓：
李佩儀(Debbie Lee)，APEX集團，中國區(qū)總監(jiān)
討論嘉賓：
李蜚，CDP全球環(huán)境信息研究中心，中國副主任
杜紅霞，世界自然基金會（瑞士）北京代表處，綠色金融負責人
Anny Liu，納斯達克，投資智能業(yè)務(wù)中國區(qū)董事總經(jīng)理
韋志遠，惠譽評級，亞太區(qū)ESG業(yè)務(wù)與客戶關(guān)系管理董事
王澄，Sedex，ESG中國區(qū)負責人
高峰對話4，ESG浪潮下，各類企業(yè)如何針對ESG帶來的影響，調(diào)整策略，做好準備
主持嘉賓：
徐勁科，大成律師事務(wù)所合伙人，大成上海董事局董事
討論嘉賓：
朱文偉，畢馬威，ESG報告和鑒證服務(wù)主管合伙人
高志文，環(huán)保橋（上海）環(huán)境技術(shù)，總經(jīng)理
汪洋，穆迪投資者服務(wù)，ESG部門副總裁
吳溢穎，中國海外發(fā)展，金融業(yè)務(wù)部和企業(yè)傳訊部總經(jīng)理
陳時樂，三菱日聯(lián)銀行（中國），資本市場部部長
高峰對話5，ESG投資的未來趨勢是什么
主持嘉賓：
王德全，鼎力可持續(xù)數(shù)字科技，CEO
討論嘉賓：
司盛華，中債金融估值中心，指數(shù)部副總監(jiān)
張婧一，亞洲基礎(chǔ)設(shè)施投資銀行，投資運營部投資官員
支寶才，畢馬威，中國金融業(yè)戰(zhàn)略咨詢服務(wù)合伙人
楊岳斌，浦銀安盛基金，價值投資部總經(jīng)理
黃裕琳，東方匯理資產(chǎn)管理，副董事
（后續(xù)將陸續(xù)整理發(fā)布完整演講實錄）
在峰會日當天議程結(jié)束后舉行的2022中國ESG"前沿獎"頒獎儀式上，隆重揭曉了獲獎榜單：
第二屆中國碳交易與ESG投資合作發(fā)展峰會圓滿落下帷幕。本屆大會受疫情影響以線上和線下同步方式進行，感謝到場的嘉賓、合作伙伴以及一直支持CFAF的朋友們。CFAF將始終如一，以平臺力量匯聚更多優(yōu)質(zhì)資源，兼容并蓄、協(xié)力共進。期待今年金秋十月與各位再相見。
